Le Bitcoin devrait atteindre son plus haut historique ce mois-ci, alors que l'optimisme quant aux perspectives macroéconomiques continue de soutenir les actifs à risque, y compris les crypto-monnaies, selon les experts cités par Decrypt dimanche.

Les gains du week-end ont contribué à compenser les pertes de la semaine dernière, le Bitcoin ayant augmenté de 4,5 % depuis l'ouverture de samedi, se rapprochant de son pic du 14 juillet à 122 838 $, selon les données de CoinGecko.

L'intérêt ouvert a augmenté de 7 834 BTC, parallèlement à l'augmentation des volumes de transactions au comptant et perpétuelles, selon la plateforme de produits dérivés Coinalyze, avec des signes indiquant que le rallye a été principalement alimenté par des positions longues spéculatives.

Sean Dawson, responsable de la recherche sur la plateforme d'options Dervie, a déclaré à Decrypt : « Il reste encore beaucoup de carburant pour ce rallye », ajoutant que Bitcoin devrait atteindre « 150 000 $ avant la fin de l'année » sur la base des données de volatilité.

Le rallye des cryptomonnaies a suivi une hausse des actions technologiques la semaine dernière, coïncidant avec l'optimisme des investisseurs quant aux baisses potentielles des taux d'intérêt américains et à un dollar plus faible.

La newsletter spécialisée dans les cryptomonnaies Ecoinometrics a souligné dans un article publié dimanche sur X que la corrélation croissante entre le Nasdaq et le Bitcoin « explique l'évolution récente des prix ». Elle a ajouté : « Le Bitcoin est peut-être de l'or numérique, mais il se négocie comme un actif à haut risque. Ce qui compte vraiment, c'est de savoir si les marchés sont en mode « risqueur » ou « averse ». »

Les marchés se tournent désormais vers le rapport de l'indice des prix à la consommation de juillet, publié mardi, les économistes s'attendant à une hausse de 10 points de base de l'inflation annuelle à 2,8 %.

Un résultat inférieur aux attentes pourrait renforcer les attentes d'une baisse des taux de la Réserve fédérale dès septembre.

Dawson a déclaré : « Nous constatons une convergence de facteurs économiques et politiques qui peuvent faire grimper les prix », ajoutant : « Les crypto-monnaies ont tendance à bien se comporter dans des environnements de taux d'intérêt bas. »

Toutefois, Dawson a également souligné la demande croissante d’options de vente, reflétant une inquiétude accrue quant à une éventuelle surprise à la hausse dans les données d’inflation, qui pourrait provoquer « une légère panique » et conduire à « une forte baisse ».

Bitcoin et les cryptomonnaies bénéficient d'un coup de pouce réglementaire de la part des États-Unis

Le Bitcoin a enregistré de forts gains au cours de la seconde moitié de la semaine dernière après que le président américain Donald Trump a signé un décret ordonnant aux régulateurs d'autoriser les plans de retraite et d'épargne, tels que les 401(k), l'accès aux actifs alternatifs et aux investissements en capital-investissement, y compris les crypto-monnaies.

Cette décision ouvre la porte à une nouvelle source de demande institutionnelle pour les actifs numériques, dans un contexte d’intérêt institutionnel croissant.

Les plus grands ETF Bitcoin américains ont enregistré trois jours consécutifs d'importants flux de capitaux suite au décret de Trump, ce qui a coïncidé avec une forte hausse du cours du Bitcoin. Cependant, une grande partie des gains récents des cryptomonnaies a eu lieu pendant ce week-end de faible liquidité, ce qui soulève des questions quant à la pérennité des niveaux de prix actuels.

L'ordre de Trump la semaine dernière fait suite à une série de mesures réglementaires en faveur des cryptomonnaies prises par son administration ces derniers mois, notamment l'adoption d'un projet de loi établissant un cadre réglementaire pour les pièces stables.

Rumble envisage une offre de 1,2 milliard de dollars pour les données Northern adossée à Tether

La plateforme vidéo cotée aux États-Unis Rumble Inc. (NASDAQ : RUM) a annoncé dimanche qu'elle envisageait une offre de 1,17 milliard de dollars pour acquérir la société allemande d'IA Northern Data AG (F : NB2).

Tether, le plus grand émetteur de stablecoin au monde, est le plus grand actionnaire de Northern Data et pourrait devenir le plus grand actionnaire de Rumble si l'accord se concrétise.

Rumble a déclaré qu'il envisageait d'offrir 2,319 actions pour chaque action Northern Data, soit l'équivalent de 18,3 $ par action et valorisant l'accord à 1,17 milliard de dollars.

Tether pourrait également devenir l'un des plus gros clients de Rumble si l'accord se concrétise, avec un engagement pluriannuel d'achat de processeurs auprès de l'entreprise. Rumble a toutefois souligné que l'offre était encore préliminaire et non définitive.

Les prix du pétrole se sont stabilisés lundi après avoir chuté de plus de 4% la semaine dernière, alors que les investisseurs attendaient les prochaines discussions entre les États-Unis et la Russie plus tard cette semaine concernant la guerre en Ukraine.

Les contrats à terme sur le brut Brent ont augmenté de 5 cents à 66,64 dollars le baril à 10h03 GMT, tandis que les contrats à terme sur le brut américain West Texas Intermediate (WTI) ont chuté de 1 cent à 63,87 dollars le baril.

Le président américain Donald Trump a déclaré vendredi qu'il rencontrerait le président russe Vladimir Poutine le 15 août en Alaska pour négocier la fin de la guerre en Ukraine.

Ces négociations font suite à une pression accrue des États-Unis sur la Russie, augmentant la probabilité de sanctions plus sévères contre Moscou en cas d'échec d'un accord de paix. Trump avait fixé vendredi dernier une date limite à la Russie – qui a envahi l'Ukraine en février 2022 – pour accepter la paix sous peine de sanctions secondaires visant ses acheteurs de pétrole. Parallèlement, Washington presse l'Inde de réduire ses achats de pétrole russe.

Les prix ont chuté ces derniers jours après que les acteurs du marché ont abaissé leurs estimations de perturbations de l'approvisionnement, probablement parce que les États-Unis ont imposé des tarifs supplémentaires uniquement à l'Inde, plutôt qu'à tous les acheteurs de pétrole russe, selon Giovanni Staunovo, analyste chez UBS.

UBS a abaissé ses prévisions de prix du Brent de fin d'année à 62 dollars le baril, contre 68 dollars auparavant, invoquant l'augmentation de l'offre en Amérique du Sud et la poursuite d'une production soutenue dans les pays sanctionnés. La banque a ajouté que la demande indienne avait récemment été inférieure aux attentes et a déclaré s'attendre à ce que l'alliance OPEP+ suspende ses augmentations de production, sauf perturbations d'approvisionnement plus importantes et inattendues.

Exxon Mobil a annoncé vendredi qu'un consortium qu'il dirige avait commencé la production de pétrole brut quatre mois plus tôt que prévu dans la quatrième unité flottante de production, de stockage et de déchargement (FPSO) en Guyane.

Le cabinet de conseil Energy Aspects estime que les raffineurs indiens ont déjà acheté un total de 5 millions de barils de brut WTI américain pour les expéditions de chargement d'août.

Les prix de l'argent ont perdu près de 2 % sur le marché européen lundi en début de semaine, reculant par rapport à un sommet de deux semaines en raison de prises de bénéfices et de corrections, dans un contexte de ralentissement de la demande d'investissement pour les actifs refuges alors que l'optimisme grandissait face au succès des négociations américano-russes pour mettre fin à la guerre en Ukraine.

La baisse des prix de l'argent est survenue malgré la faible performance du dollar américain sur le marché des changes, sous la pression des fortes attentes d'au moins deux baisses des taux d'intérêt américains avant la fin de cette année.

Aperçu des prix

• Prix de l'argent aujourd'hui : L'argent a chuté d'environ 2,0 % à 37,61 $, en baisse par rapport au niveau d'ouverture de 38,36 $, après avoir atteint un sommet intrajournalier de 38,38 $.

• Lors de la clôture de vendredi, l'argent a gagné environ 0,25 %, marquant sa sixième hausse quotidienne consécutive, et a atteint un sommet de deux semaines à 38,51 $ l'once jeudi.

• La semaine dernière, l'argent a augmenté de 3,6 %, enregistrant son premier gain hebdomadaire en un mois, soutenu par un dollar américain plus faible dans un contexte de publication de données économiques faibles aux États-Unis.

Négociations entre les États-Unis et la Russie

Dans le cadre des efforts diplomatiques visant à mettre fin à la guerre en Ukraine, le président américain Donald Trump a annoncé vendredi qu'il rencontrerait le président russe Vladimir Poutine le 15 août en Alaska pour discuter des moyens de parvenir à un accord de paix pour mettre fin au conflit militaire en cours.

Cette décision s’inscrit dans le cadre d’une série de négociations intensives entre les États-Unis et la Russie visant à trouver une solution définitive à la crise, dans un contexte d’anticipation internationale quant au succès de ces efforts.

Dollar américain

L'indice du dollar américain a chuté de plus de 0,2% lundi, se rapprochant d'un plus bas de deux semaines à 97,95 points, reflétant une baisse de la valeur de la monnaie américaine par rapport à un panier de contreparties majeures et mineures.

L'attention est restée concentrée sur les négociations commerciales alors que la date limite du 12 août fixée par Trump pour parvenir à un accord entre les États-Unis et la Chine approchait.

Taux d'intérêt américains

• Selon l'outil FedWatch du CME Group : la probabilité d'une baisse des taux de 25 points de base lors de la réunion de septembre est actuellement estimée à environ 88 %, tandis que la probabilité d'absence de changement est de 12 %.

• La probabilité d’une baisse des taux de 25 points de base lors de la réunion d’octobre est actuellement de 96 %, avec une probabilité de 4 % qu’il n’y ait aucun changement.

• Pour réévaluer ces attentes, les investisseurs attendent cette semaine la publication des données clés sur l'inflation américaine, qui, avec les chiffres du marché du travail, guideront les décisions de politique monétaire de la Réserve fédérale.

Le dollar américain est resté globalement stable lundi, avant la date limite de mardi pour que Washington et Pékin parviennent à un accord sur les tarifs douaniers, alors que les marchés attendaient également un rapport clé sur l'inflation américaine qui pourrait aider à déterminer si la Réserve fédérale réduira les coûts d'emprunt le mois prochain.

L'indice du dollar a légèrement reculé de moins de 0,1 % à 98,164, après une baisse de 0,4 % la semaine dernière. Face au yen, la devise américaine s'échangeait à 147,39 yens, en baisse de 0,2 %. Les marchés japonais étaient fermés lundi pour le jour férié de la « Journée de la Montagne ».

L'euro a augmenté de moins de 0,1% à 1,1652 $, tandis que la livre sterling est restée stable à 1,3462 $.

Le dollar reste sous pression alors que les investisseurs ont ajusté leurs attentes concernant les baisses de taux de la Fed suite à la faiblesse des données sur l'emploi et le secteur manufacturier aux États-Unis.

Les responsables de la Fed ont exprimé une inquiétude croissante concernant le marché du travail, signalant leur ouverture à une baisse des taux dès septembre.

Un ralentissement de l'inflation pourrait renforcer les paris sur une baisse des taux le mois prochain, mais les signes indiquant que les tarifs douaniers du président Donald Trump alimentent la hausse des prix pourraient inciter la Fed à maintenir sa politique inchangée pour le moment.

Francesco Pesole, stratégiste en devises chez ING, a déclaré : « Il est important de noter avant les données de demain que le seuil d'une surprise agressive est désormais plus élevé », ajoutant qu'une augmentation de 0,3 % en glissement mensuel de l'indice des prix à la consommation de base donnerait encore à la Fed une marge de manœuvre pour réduire ses taux, compte tenu de la détérioration du marché du travail.

Les économistes interrogés par Reuters s'attendent à ce que l'IPC de base ait augmenté de 0,3% en juillet, portant le taux annuel à 3%.

Les marchés monétaires anticipent une probabilité d'environ 90 % d'une baisse des taux le mois prochain, avec un total de 58 points de base de baisses attendues d'ici la fin de l'année - ce qui implique deux mouvements d'un quart de point - et une probabilité d'environ un tiers d'une troisième baisse.

Les changements potentiels au sein de la direction de la Fed ont également influencé le dollar récemment, alors que Trump se prépare à nommer des décideurs politiques alignés sur sa position accommodante, y compris un nouveau président de la Fed lorsque le mandat de Jerome Powell prendra fin en mai.

Les négociations commerciales restent au centre des préoccupations, la date limite du 12 août fixée par Trump pour parvenir à un accord entre les États-Unis et la Chine approchant, notamment en ce qui concerne la politique en matière de puces électroniques.

Chris Weston, directeur de recherche chez Pepperstone à Melbourne, a déclaré : « Le marché a pleinement intégré la probabilité d'une prolongation », prédisant une nouvelle trêve de 90 jours.

Dans le cadre des efforts visant à parvenir à un accord et à éviter d'imposer des droits de douane de plusieurs centaines de pour cent sur les marchandises, un responsable américain a déclaré à Reuters que les fabricants de puces Nvidia et AMD ont accepté d'allouer 15 % de leurs revenus de vente en Chine au gouvernement américain en échange de licences d'exportation de semi-conducteurs.

Weston a ajouté : « Je ne sais pas si c'est bon ou mauvais, mais si cela conduit à une résolution, ce ne serait pas un mauvais résultat », notant que « si cela signifie que Trump demande 15 % et que nous clôturons ensuite l'affaire, ce ne sera peut-être pas si mal. »

Le yuan offshore a fluctué entre gains et pertes, s'échangeant pour la dernière fois à 7,1854 pour un dollar, après que les données du week-end ont montré que les prix à la production en Chine ont chuté plus que prévu en juillet, tandis que les prix à la consommation sont restés inchangés.

Le dollar australien s'est maintenu à 0,6520 $ avant la décision de la banque centrale de mardi, où une baisse de 25 points de base à 3,60 % est largement attendue après une inflation du deuxième trimestre plus faible que prévu et un chômage atteignant son plus haut niveau en trois ans et demi.

Les cryptomonnaies ont bondi, le Bitcoin atteignant 122 308 $, se rapprochant de son record du 14 juillet de 123 153,22 $, après que Trump a signé jeudi un décret autorisant l'inclusion des cryptomonnaies dans les comptes de retraite américains.

Ethereum a également bondi à 4 346 $, son plus haut niveau depuis décembre 2021.