Le Bitcoin a augmenté vendredi à un moment où les investisseurs évaluent un groupe de facteurs susceptibles d'avoir un impact sur le sentiment du marché et les actifs cryptographiques.

Le Bitcoin, la crypto-monnaie la plus précieuse au monde, a augmenté de 1,7 % au cours des dernières 24 heures pour atteindre 103 652 $, après avoir glissé à 101 000 $ jeudi.

Les analystes techniques s'attendent à ce que le bitcoin soit sur le point de subir une correction à court terme, mais se dirige vers une tendance à la hausse à long terme.

Les passionnés de cryptomonnaies sont optimistes quant au cadre réglementaire favorable de Trump, le nouveau projet de loi « Genius Act » régissant les cryptomonnaies stables étant sur le point d'être adopté par le Sénat la semaine prochaine.

D'autre part, la plus grande bourse de cryptomonnaies américaine, Coinbase, fait actuellement l'objet d'une enquête de la SEC pour avoir potentiellement fourni des informations inexactes sur le nombre d'utilisateurs.

Coinbase a répondu que l'enquête avait été déclenchée par l'administration américaine précédente et qu'elle était liée à un outil de mesure qui avait été arrêté il y a deux ans et demi.

Malgré cela, l'action de Coinbase a chuté de 7 % jeudi, après que la société a déclaré avoir été victime d'une violation de données, mais l'impact total des événements n'est pas encore clair.

Néanmoins, l’optimisme reste dominant parmi les traders de crypto-monnaies, la plupart des principales devises évoluant clairement à la hausse.

Bitcoin ne parvient pas à dépasser les 105 000 $

Les données de Bitstamp ont montré que le bitcoin oscille entre la résistance de 105 000 $ et le support de 101 500 $.

Le Bitcoin a entamé un processus de stabilisation des prix après avoir échoué à deux reprises à franchir la résistance de 105 000 $, ce qui a à son tour gâché l'humeur de certains traders.

Cependant, certains analystes notent que les marchés ont tendance à évoluer à l'encontre des attentes de masse, ouvrant la porte à une éventuelle rupture de 105 000 $ en raison de ces inquiétudes croissantes.

Bitcoin manque d'un puissant stimulant

Bitcoin a réussi à maintenir le support de 100 000 $ pendant plus d'une semaine, tout en atteignant un sommet de 14 semaines à 105 700 $ le 12 mai.

On estime que le bitcoin aurait pu générer encore plus de gains, s'il n'y avait pas eu les mouvements de vente de grandes entités, selon la source commerciale Material Indicators.

Les prix de l'or ont chuté dans les échanges européens vendredi et ont repris leurs pertes après une courte interruption hier, se rapprochant de leurs plus bas niveaux en cinq semaines et en voie de réaliser la pire performance hebdomadaire de 2025 en raison d'une demande de valeur refuge plus faible alors que les tensions commerciales entre les États-Unis et la Chine s'estompaient.

La plupart des déclarations des responsables de la Fed cette semaine ont été plus optimistes que prévu, réduisant les chances d'une baisse des taux de la Fed jusqu'en octobre.

Tarifs

Les prix de l'or ont chuté de 1,35% aujourd'hui à 3 195 $ l'once, avec un sommet de séance à 3 252 $.

Jeudi, l'or a progressé de 1,95 % par rapport à un creux de cinq semaines à 3 120,99 $.

Transactions hebdomadaires

Les prix de l'or ont baissé de 3,95 % depuis le début de la semaine, en route vers la troisième perte hebdomadaire en un mois, et la plus importante en 2025.

Évolution du commerce

Les États-Unis et la Chine ont convenu de suspendre la plupart des droits de douane pendant 90 jours, réduisant ainsi la gravité de la récente guerre commerciale dévastatrice.

Trump a déclaré qu'il ne s'attendait pas à ce que les tarifs sur les produits chinois reviennent à 145 % après la pause, et qu'il s'attendait à ce que les deux pays parviennent à un accord final.

Taux américains

Le président de la Fed de Chicago, Austin Goolsby, a déclaré que les données récentes montrant une baisse de l'inflation ne reflètent pas nécessairement l'impact des nouveaux tarifs américains sur les importations, et que la Fed a besoin de plus de données pour évaluer clairement la voie à suivre.

Le vice-gouverneur de la Fed, Philip Jefferson, a déclaré que les dernières données sur l'inflation montrent des progrès vers la réalisation de l'objectif d'inflation de 2 %.

Il estime toutefois que les perspectives sont devenues floues en raison des derniers tarifs et de leur impact potentiel sur les prix.

Selon l'outil Fedwatch, la probabilité d'une baisse des taux de 0,25 % par la Fed en juin était de seulement 8 %, et la probabilité d'une telle baisse en juillet était de 40 %.

Les traders anticipent désormais une baisse des taux d'intérêt américains de 50 points de base cette année, probablement à partir de septembre prochain.

Le président de la Réserve fédérale, Jerome Powell, doit s'exprimer plus tard dans la journée à Washington et pourrait fournir des indices sur la future politique monétaire et la réflexion de la banque.

SPDR

Les avoirs en or du SPDR Gold Trust ont chuté de 8,89 tonnes hier pour atteindre un total de 927,62 tonnes, un creux du 8 avril.

La livre sterling a progressé vendredi lors des échanges européens face à un panier de ses principaux rivaux, évoluant dans une zone positive pour la deuxième séance consécutive face au dollar américain et en bonne voie pour un nouveau bénéfice hebdomadaire suite à de solides données britanniques.

L'économie britannique a connu sa meilleure croissance depuis un an au cours du premier trimestre 2025, exerçant une pression accrue sur les décideurs politiques de la Banque d'Angleterre et nuisant aux chances d'une baisse des taux au Royaume-Uni en juin.

Le prix

Le prix GBP/USD a augmenté de 0,15 % aujourd'hui à 1,3319 $, avec un plus bas de séance à 1,3299 $.

La livre sterling a augmenté de 0,35% hier face au dollar, marquant le deuxième gain en trois jours après de solides données britanniques.

Transactions hebdomadaires

La livre sterling est en hausse de 0,25 % depuis le début de la semaine par rapport au dollar, en bonne voie pour réaliser son deuxième bénéfice hebdomadaire consécutif.

Économie du Royaume-Uni

Les données britanniques antérieures ont montré que le taux de croissance du PIB était de 0,7 % au premier trimestre 2025, le meilleur taux depuis un an, et en hausse par rapport au taux de croissance de 0,1 % du trimestre précédent.

L’économie devrait encore se développer, notamment après que le gouvernement britannique a conclu un accord commercial majeur avec les États-Unis ces derniers jours.

Taux au Royaume-Uni

Suite aux données de croissance, la probabilité d'une baisse des taux d'intérêt de 0,25 % au Royaume-Uni en juin est passée de 30 % à 25 %.

Le récent vote de la Banque d’Angleterre en faveur d’une baisse des taux la semaine dernière a montré des divisions claires entre les membres sur la voie de l’assouplissement de la politique monétaire.

Écart de taux d'intérêt

Suite aux réunions des banques centrales la semaine dernière, un taux d'intérêt de 0,25% entre le Royaume-Uni et les États-Unis est réapparu en faveur des États-Unis, mais pourrait disparaître rapidement dans les mois à venir alors que la Fed se prépare à des baisses de taux tandis que la BOE est prête à maintenir les taux stables.

Le yen japonais a progressé vendredi lors des échanges asiatiques face à un panier de rivaux majeurs, augmentant ses gains pour la quatrième séance consécutive face au dollar américain et atteignant un sommet hebdomadaire avant une nouvelle série de négociations commerciales entre le Japon et les États-Unis la semaine prochaine.

Le yen est également soutenu par une baisse des rendements des bons du Trésor américain à 10 ans après les surprises négatives des récentes données américaines, qui ont augmenté les chances de baisse des taux de la Fed cette année.

Le prix

L'USD/JPY a chuté de 0,5% aujourd'hui à 144,96, un plus bas de la semaine, avec un plus haut de séance à 145,68.

Le yen a augmenté de 0,75% jeudi face au dollar, marquant le troisième gain consécutif sur la demande de valeurs refuges après la faiblesse des données américaines.

négociations commerciales

Des sources indiquent que le négociateur commercial en chef japonais, Ryusi Akazo, pourrait se rendre à Washington au début de la semaine prochaine pour un troisième cycle de négociations commerciales avec les États-Unis.

Le ministre japonais des Finances, Katsunubo Kato, a déclaré vendredi qu'il discuterait bientôt des problèmes de change avec le secrétaire américain au Trésor, Scott Bessent, dans le but de contenir les fluctuations extrêmes des devises.

Kato a déclaré que le gouvernement japonais restait attaché à ses investissements dans les bons du Trésor américain en tant qu'actif fiable à forte liquidité.

Récession économique

Des données antérieures ont montré que l'économie japonaise s'est contractée pour la première fois en un an au cours du trimestre se terminant en mars, indiquant la fragilité de l'économie japonaise.

Le PIB du Japon a reculé de 0,2 % au premier trimestre, manquant les estimations d'une baisse de 0,1 %, et après un taux de croissance de 0,7 % au quatrième trimestre 2024.

Rendements américains

Les rendements des bons du Trésor américain à 10 ans ont chuté de plus de 0,4 % vendredi, loin des récents sommets de cinq semaines à 4,548 %, mettant le dollar sous pression.

Les récentes données sur la faiblesse de l’inflation ont renforcé les probabilités de deux baisses de taux de 0,25 % de la Fed au cours du second semestre de l’année.